财联社6月29日电，中信证券研报指出，当前市场估值可能不支持纯粹流动性驱动的行情，但若美联储7月意外降息且中国央行同步宽松，或成市场情绪催化剂。板块轮动中，资金正从医药、消费转向科技和金融，结构性机会仍是中报季主线，指数型机会或待三季度末至四季度。随着YU7大热及欧洲延缓停售油车，全球电气化加速东移，AI和军工或成三季度结构性机会重心。