中信建投研报指出，自2026年起，北美AI电力需求将首次超越常规负荷增量，成为影响北美电力需求的核心因素。预计2026-2028年北美燃机交付总量为60-66GW，远低于同期AI电力需求的152GW。这一供需缺口使得2026年全球燃机订单有望突破100GW，显示出强劲上行动力。全球缺电产业链将持续受到关注，建议重点关注相关投资机会。（财联社3月12日电）

据The Information报道，英伟达将于下周在其加州圣克拉拉总部举办一场闭门峰会，聚焦数据中心供电瓶颈问题。会议面向初创企业，特别是电力与电气工程相关领域的企业高管，包括英伟达已投资的公司代表。当前，AI基础设施面临‘缺电’压力，可能拖慢AI发展进度，尤其是高功耗AI服务器芯片的数据中心部署。英伟达发言人对此未予回应。此次会议旨在探讨解决方案，以应对AI时代的电力挑战。

12月9日，多位基金经理表示，得益于监管环境改善和需求驱动，全球核能概念股的强劲涨势将延续至明年。彭博核能股指数年内已累计上涨38%，总市值增加5660亿美元，其中美国加州Oklo股价飙升约400%。数据显示，仅美国未来25年数据中心对核能产能建设的需求预计达3500亿美元。特朗普签署命令加速核电站建设，英伟达CEO黄仁勋亦强调核能将成为AI发展的主要动力。全球缺电背景下，核能产业备受关注，市场前景广阔。

2025年11月，美国正面临严重的电力短缺问题，微软CEO纳德拉透露因电力不足，公司重金采购的GPU闲置，英伟达总部的数据中心也可能长期停用。北弗吉尼亚地区电费一年内上涨13%，居民和企业压力倍增。美国电网设施70%输电线已使用超25年，老化严重，去年人均停电时长接近11小时，而电费过去三年上涨25%。未来5年，AI基建需50-80GW电力，但传统能源方案受限于产能、政策和工期，难以满足需求。光伏+储能成为最佳解决方案，但因关税壁垒，中国低成本设备进入美国受阻，导致本土企业陷入困境。华尔街精英正囤积东方电池，等待危机如何收场。

2025年11月，美国科技巨头面临缺电危机，AI发展受限。微软CEO纳德拉指出，库存芯片因电力不足无法使用。美国能源部报告显示，2023年数据中心耗电量占全国4.4%，预计到2028年翻倍。同时，老旧电力系统和政策调整加剧了供电压力。特朗普政府削减清洁能源项目，推高居民电价。芯片更新换代快，若缺电持续，库存芯片可能过期浪费，影响AI公司股价。为自救，科技公司或修建发电厂，或将数据中心迁至国外，甚至计划利用太空太阳能。相比之下，中国数据中心用电占比仅2%，电力供应充足且注重绿色发展。未来，高科技公司竞争焦点或将从芯片转向电力资源。

2025年11月，美国科技巨头因电力短缺面临AI发展困境。微软CEO纳德拉警告，库存芯片因缺电无法使用。美国能源部数据显示，数据中心耗电量占全国4.4%，预计未来几年翻倍。同时，老旧电网和政策失误加剧问题，特朗普取消可再生能源补贴，转而支持核电。芯片保质期临近，如H100可能被新一代产品替代，导致浪费并影响股价。为自救，企业修建发电厂或转移数据中心至国外，但引发环保争议。相比之下，中国数据中心用电量占比仅2%，且推进绿电建设。未来，高科技公司竞争力或将取决于电力资源争夺能力。