9月6日，英伟达创始人黄仁勋提出未来AI工厂需整合全球数据中心的愿景，但跨数据中心网络延迟成为关键挑战。OCS（光路交换机）因低延迟、低能耗特性正成为解决方案之一。8月22日，英伟达推出Spectrum-XGS以太网技术，为OCS提供广阔应用前景。谷歌已在Jupiter数据中心大规模部署OCS，实现吞吐量提升30%、功耗降低40%，并减少网络宕机时间。市场预计到2029年，OCS市场规模将超16亿美元。目前，Lumentum、谷歌、微软等巨头已加入OCP子项目推动标准化，华为也推出全光交换机产品。然而，OCS成本仍较高且存在技术路径竞争，行业尚处早期阶段，未来增长潜力巨大。

中信证券8月27日指出，AI数据中心采用OCS技术尚处早期阶段，谷歌已实现产品落地，多数厂商仍在研发。中信证券认为，OCS技术路线可行性高、优势显著，未来增长确定性强，建议关注整机、核心器件及光学零部件等全产业链。其梳理出三条投资主线：整机环节关注光通信设备厂商与OCS代工厂；核心器件环节关注光学MEMS供应商和代工厂；光学零部件环节关注我国光学部件供应商。