2026年，AI应用、储能与机器人领域呈现显著发展。Anthropic的Claude 4.5模型定位为代码与复杂任务处理工具，支持自主创建应用并融入安全策略。国产激光雷达在机器人场景快速渗透，预计2026年出货量翻倍，速腾与禾赛占据主要市场，后者国际化优势明显。中国储能市场将于2025年转向市场化需求，电网侧储能有望成为增长核心，2027年或提前实现1.8亿千瓦目标。全球炼油供需未来5年仍偏紧，2030年开工率接近80%，但2035年约22%炼能面临关停风险。家电渠道改革中，美的“件代发模式”领先，海尔和海信跟进，格力受制于线下经销商阻力。AI漫剧制作成本低、周期短，预计抢占真人短剧市场，长期规模可达600亿-800亿元。现磨咖啡市场转向平价功能性饮品，门店数量预计从25万增至2030年的40万家，果咖、茶咖等创新产品持续涌现。

2026年1月，福特宣布投入20亿美元改造工厂，用于生产电池储能系统模块及集装箱式储能设备，成为又一家跨界储能的车企。面对新能源汽车库存周期延长（美国已达136天）和市场滞销风险，福特终止多个电动车项目并减记195亿美元资产，转而将储能视为“第二战场”。特斯拉、宝马、奔驰等国际车企以及比亚迪、蔚来等中企也纷纷布局储能领域，以应对光伏、风电发展对电网稳定性的挑战。数据显示，储能市场需求强劲，预计到2030年全球装机容量将达1500GW，数据中心储能锂电出货量或突破300GWh。然而，上游原材料涨价和竞争加剧使行业面临成本压力，同时海外市场的本地化需求与盈利预期下降也考验车企能力。未来，技术、品牌和差异化竞争或将推动行业洗牌。

随着AI技术发展，美国数据中心用电需求激增，预计到2030年电力需求将占总需求的22%，但电力供给不足，缺口持续扩大。绿电配储成为解决之道，科技巨头如谷歌、Meta等计划2030年前实现100%绿电供应，推动储能市场快速增长。低压直流储能因提升效率和算力密度，成为新趋势，预计到2030年对应储能需求达80-130GWh。美国储能市场2026年装机需求预计达80GWh，2030年增至391GWh，电池需求超500GWh，而本土产能不足，高度依赖中国供应链。国内企业有望深度受益，投资建议聚焦电池、储能系统及光伏配套三大主线。

2025年A股市场中，海博思创成为最大赢家，股价从年初57元飙升至11月中旬最高426.01元，涨幅近14倍。公司三季度营收33.90亿元，同比增长124.4%，归母净利润同比暴增872%。受益于国内独立储能项目爆发，政策转向容量电价机制，推动储能市场化发展。公司预计2025-2027年国内新增储能装机规模达600-800GWh，并与宁德时代签订200GWh战略供应协议。技术优势体现在电池管理（BMS）和逆变器领域，市场份额居前。此外，海外订单激增，毛利率更高，AI数据中心需求成新增长点。尽管行业竞争激烈，但公司凭借集成能力、节点卡位及全生命周期服务模式保持领先，未来增长依赖国内外储能市场拓展。

中金公司12月11日发布观点称，2026年储能行业需求景气度依然较高。原因包括：全球能源转型趋势持续，风光装机占比提升需依赖储能建设；AI数据中心缺电逻辑推动更多AI配储项目出现。此外，国内、美国、欧洲三大市场大储招标和计划项目量较大，中东、印度、澳洲、智利等新兴市场需求增长显著。同时，户储和工商储需求强劲，新兴市场缺电问题仍存，进一步支撑行业发展。

2025年12月10日，在第四届高工储能年会上，高工产业研究院发布《2025年中国AIDC储能行业发展蓝皮书》。报告显示，全球人工智能数据中心（AIDC）储能市场正迎来爆发式增长，预计到2030年，AIDC储能锂电池出货量将突破300GWh，是2025年15GWh的20倍。这一数据凸显了AIDC储能市场的巨大潜力和快速增长趋势，为行业未来发展提供了重要参考。

12月3日，中信建投表示储能投资热情高涨，容量补偿政策持续利好，负荷高增速与新能源发展确保储能需求继续增长，同时AIDC配储为海外市场的增长提供保障。锂电板块因反内卷会议催化企稳回升，目前处于谈价和排产验证阶段，市场需求预期尚未统一，需关注后续动态。储能放量确定性显著提升，中信建投继续看好锂电和储能板块的发展前景。

2025年前9个月，美国电力需求增长2.3%，其中超80%新增需求被光伏发电的爆发式增长抵消。受数据中心扩张影响，年初电力需求一度激增近5%，引发对电网压力及煤炭消费反弹的担忧。但光伏表现强劲，同比激增36%，有效缓解了电网负担。尽管如此，煤炭消费在前三个季度仍增长13%，不过增幅已放缓至9月的7%。天然气发电量下降近4%，光伏发电正逐步挤压其份额。目前，光伏已超越水电，贡献7%电力需求，逼近风电的10%。若保持增速，光伏有望两年内超越风电，与风能合计发电量将超过核能。加州成为转型典范，其光伏规模五年内翻倍，储能技术进一步减少对天然气依赖。

在2024年伯克希尔年度会议上，巴菲特及其副手格雷格指出，能源转型需兼顾光伏与储能发展，当前储能技术仍面临经济性与时长限制。全球范围内，储能尤其是大储正成为能源转型关键。欧洲、美国、中国等主要市场均加速布局，预计到2030年欧洲储能装机规模将达500GWh-780GWh，美国储能市场总规模或达87.8GW。政策方面，美国《通胀削减法案》及印度补贴政策为储能提供强力支持。国内方面，国家能源局提出2027年储能装机目标≥180GW，现货市场价差扩大进一步推动储能收益提升。产业竞争中，宁德时代、阳光电源等龙头企业凭借技术与资金优势占据主导地位，未来市场份额有望向头部企业集中。

2025年11月，电解液行业因六氟磷酸锂价格暴涨成为市场焦点。数据显示，六氟磷酸锂自10月以来涨幅近2倍，截至11月18日达17万元/吨，较底部上涨超2.4倍。此轮涨价源于新能源汽车和储能市场需求激增，叠加供给端库存低位及扩产周期长等因素。头部企业如天赐材料、多氟多、天际股份受益显著，其中天际股份股价涨幅超380%。中信建投预测，2025年第四季度起供需将趋紧，价格或突破20万元/吨。天赐材料凭借一体化布局优势稳固龙头地位，而多氟多和天际股份则因聚焦上游材料，业绩弹性更大。行业扩产进度分化，天际股份扩产确定性较高，未来竞争格局仍存变数。